(Yicai Global) 7月13日-黒竜江省Beidahuang Agriculture Company Ltd. [SHA: 600598] のLiu Changyou会長は、行政処分を拒否した紛争で中国証券監督管理委員会 (CSRC) を法廷に連れて行きました。CSRCによる決定。裁判所は最近、CSRCの決定を支持して、第一審の判決を下しました。したがって、劉は事件を失い、以前に課されたように警告されます。

CSRCは、Beidahuangの情報開示の違反でLiuを罰しました。その結果、子会社は2つの取引を通じて利益を5,150万元 (750万米ドル) 膨らませました。その結果、2011年の年次報告書で不実表示が見つかりました。Beidahuang。事件が起こったとき、劉はBeidahuangのディレクターであり、デューデリジェンスの義務を果たさなかったために罰せられました。

しかし、劉氏はこの決定に反対し、事件に関与した子会社を担当しておらず、事件に参加したり計画したりしなかったとして、罰を受け入れることを拒否した。その後、劉は同社の会長に就任したが、Beidahuangは、行政処分が科せられてから36か月以内に株式を発行できず、会社の利益に影響を与えた。劉氏は、「罰則は会社と投資家の利益に害を及ぼす」と主張して、CSRCに決定を取り消すよう要求することさえした。

劉氏の主張は最終的に裁判所によって却下されたため、彼は最初の判決で訴訟を失った。CSRCのスタッフは、取締役には関連法で指定されているデューデリジェンスの義務があると考えており、上場企業によって開示された情報が本物で正確かつ完全であることを保証するものとします。取締役会の関連する決議への署名は、彼または彼女が会社の意思決定に参加し、そのような決定に対して法的責任を負うことを意味します。

Beidahuangの場合、会社に対する行政上の罰則に異議はありません。一方、論争は主に当時のディレクターである劉が事件でどのような責任を負ったかに関するものである、とCSRCは言います。

業界関係者は、Beidahuangの場合、一部の取締役は、取締役会に出席したり、年次報告書を検討したり、監督義務を完全に履行したりせずに、他の取締役に投票または委託したと考えています。そして、その後の早すぎる「修正」は、事件から生じる損害を完全に排除することはできませんでした。このプロセスでは、取締役が監督の役割を果たし、上場企業によって開示された情報が本物で正確かつ完全であることを保証する方法は疑わしいです。したがって、彼らはそのような違反に対して法的責任を負うものとします。

「この事件は縮図を表している」と業界関係者は述べた。「罰せられた団体は通常、「罰が会社や投資家に影響を与える」などの説明できない理由を含むさまざまな理由を挙げているが、法律に違反した場合、またはデューデリジェンスの義務を果たせない、彼らは会社と投資家の利益を考慮に入れていますか? 投資家の利益は、ペナルティの賦課を回避するための言い訳としてではなく、義務を果たすために言及されるべきである」とあるインサイダーはコメントした。